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開展境外投資活動,37號文登記和ODI備案分別在什么情況下需辦理

2023-06-13 17:49:30

境外投資合規(guī),常見的兩種途徑有37號文登記和ODI備案,37號文登記和ODI備案是有什么區(qū)別呢?


內地企業(yè)境外融資、境外上市,個人股東需要辦理37號登記。37號文,即《國家外匯管理局關于境內居民通過特殊目的公司境外投融資及返程投資外匯管理有關問題的通知》(匯發(fā)[2014]37號),由外匯管理局于2014年7月14日發(fā)布,該文所規(guī)定的境外投資外匯登記普遍被簡稱為“37號文登記”。


機構類投資者以持有境外公司股權的方式出境投融資,需要辦理境外投資備案(ODI)。目前主要適用的審批政策是發(fā)改委11號令,商務部3號文等。投資涉及國資成分的,還需要參照各地國資委出臺的國資委監(jiān)管企業(yè)投資監(jiān)督管理辦法。


各地都可以辦理上述兩項登記,但審批時間不等、標準執(zhí)行的松緊程度也有區(qū)別,具體還需要看您項目的特殊性來規(guī)劃申報路徑和方案。


ODI備案是企業(yè)對外直接投資,有商委、發(fā)改、外管等多部門審批,可獲批一定的外匯額度。滿足企業(yè)的跨境投資合規(guī)需求和跨境注入資本金需求。


37號文是外管局2014年發(fā)布《國家外匯管理局關于境內居民通過特殊目的公司境外投融資及返程投資外匯管理有關問題的通知》,旨在中國境內的居民去境外設立特殊目公司(spv)進行投融資或返程投資的外匯登記相關規(guī)定。


ODI和37號文兩者有本質上的不同,同時也有相似點。都是對外持有境外公司股權,都滿足對應相關規(guī)定的合規(guī)性,都是跨境業(yè)務的常見結構。
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